Familjen Palacios har sina rötter i Rioja. Den unge Álvaro Palacios studerade i Bordeaux och efter två år på Château Petrus in Pomerol begav han sig sedan till Priorat där han köpte sin första vingård Finca Dofí år 1990. Tillsammans med vinmakaren René Barbier startade han vad som kom att kallas Gratallops-projektet, namngivet efter en scenisk Priorat-by.

Gruppen köpte vingårdar tillsammans och delade på vinmakningsfaciliteterna fram till dess att de startade sina egna projekt. Det sägs att Álvaro Palacios ursprungliga mål var att skapa ett vin vars stil skulle ligga någonstans mellan Château Pétrus och Penfolds Grange.

Till egendomen adderades den nu ikonförklarade vingården L´Ermita år 1993. Såväl som att producera viner från enskilda vingårdslägen gör han också den mer överkomligt prissatta och tillgängliga Les Terrasses som produceras på inköpt frukt.

I Priorat produceras vingårdsvinerna Finca Dofí, L`Ermita och de blandade vinerna Les Terrasses och Camins del Priorat. Tillsammans med Peter Sisseck på Pingus och Telmo Rodriguez betraktas Palacios som den ”nya generationen” av spanska vinmakare.

John Radford, en spansk vinspecialist, säger: "To sum up: Les Terrasses is excellent, Finca Dofí is outstanding and L'Ermita is unbelievable".